芯片“雙雄”同歸一主!華潤“掌舵”長(cháng)電科技 如何與華潤微并駕齊驅?zhuān)?/h1>
市值超500億元的封測龍頭長(cháng)電科技(600584.SH)即將易主,在資本市場(chǎng)掀起了不小的波瀾。在全球半導體市場(chǎng)整體低迷的背景下,市場(chǎng)普遍關(guān)注,擁有新主的資本與資源加持,能否為長(cháng)電科技帶來(lái)新的希望和可能。
根據公告,長(cháng)電科技于3月26日收到通知,公司股東國家集成電路產(chǎn)業(yè)投資基金股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“大基金”)、芯電半導體(上海)有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“芯電半導體”),分別與磐石香港有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“磐石香港”)簽訂《股份轉讓協(xié)議》,大基金及芯電半導體均以29元/股價(jià)格將合計所持22.54%公司股份轉讓給磐石香港或其關(guān)聯(lián)方。
本次股份轉讓后,磐石香港或其關(guān)聯(lián)方將持有公司股份4.03億股,占公司總股本的22.54%。磐石香港的控股股東為華潤集團,磐石香港的實(shí)際控制人為中國華潤有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“中國華潤”)。公司股票于3月27日復牌。
本次權益變動(dòng)屬于公司股東協(xié)議轉讓股份,不觸及要約收購。各方按照《股份轉讓協(xié)議》完成長(cháng)電科技股份交割及長(cháng)電科技董事會(huì )改組后,長(cháng)電科技控股股東將變更為磐石香港或其關(guān)聯(lián)方,實(shí)際控制人將變更為中國華潤。
公告稱(chēng),經(jīng)雙方協(xié)商同意,本次交易標的股份的轉讓價(jià)格為每股29.00元,本次交易的價(jià)轉讓款總金額約為66.36億元。
對于此次66.36億元的轉讓款,磐石香港或其關(guān)聯(lián)方的資金來(lái)源為自有或自籌資金。不過(guò),長(cháng)電科技在公告中表示,上述事項仍需華潤集團再次召開(kāi)董事會(huì )審議通過(guò),以及相關(guān)監管部門(mén)審核等,最終能否完成實(shí)施尚存在不確定性。
根據相同統計,目前長(cháng)電科技在芯片封測領(lǐng)域的全球市占率排名第三。值得一提的是,在半導體行業(yè)處于下行周期,全球終端市場(chǎng)需求疲軟的背景下,長(cháng)電科技的業(yè)績(jì)也受到了影響。根據公司發(fā)布的業(yè)績(jì)預減公告,預計2023年歸屬凈利潤同比減少49.99%-59.08%,降至13.22億元-16.16億元。
公司官網(wǎng)顯示,華潤集團業(yè)務(wù)涵蓋大消費、綜合能源、城市建設運營(yíng)、大健康、產(chǎn)業(yè)金融、科技及新興產(chǎn)業(yè)6大領(lǐng)域,下設25個(gè)業(yè)務(wù)單元,兩家直屬機構,實(shí)體企業(yè)3077家,在職員工約39萬(wàn)人,位列2023年《財富》世界五百強第74位。
而在華潤集團架構下,已經(jīng)擁有華潤啤酒(00291.HK)、華潤電力(00836.HK)等8家香港上市公司,以及華潤三九(000999.SZ)、華潤雙鶴(600062.SH)等9家內地上市公司。
值得關(guān)注的是,華潤集團還是華潤微(688396.SH)的間接控股股東、中國華潤是華潤微的實(shí)際控制人。華潤微亦是半導體企業(yè),且目前市值超過(guò)500億元,與長(cháng)電科技在對外封測業(yè)務(wù)方面存在重合或潛在競爭。
業(yè)績(jì)快報顯示,華潤微2023年實(shí)現歸屬凈利潤14.80億元,同比下降43.45%。公司也提及半導體市場(chǎng)景氣度較低等因素影響。
為規范和解決上述同業(yè)競爭問(wèn)題,充分保護長(cháng)電科技及中小股東利益,磐石香港及其控股股東華潤集團、實(shí)際控制人中國華潤出具了《關(guān)于避免同業(yè)競爭的承諾函》。
三方均承諾:本公司或本公司控制企業(yè),在獲得與長(cháng)電科技主營(yíng)業(yè)務(wù)構成實(shí)質(zhì)性同業(yè)競爭的業(yè)務(wù)機會(huì )時(shí),將盡力促成該等業(yè)務(wù)機會(huì )按照合理、公平條款和條件首先提供給長(cháng)電科技。
有分析人士向財聯(lián)社記者表示,華潤此次收購長(cháng)電科技控股權,是其深化半導體產(chǎn)業(yè)布局的重要舉措。作為全球領(lǐng)先的集成電路封裝測試企業(yè),長(cháng)電科技在半導體產(chǎn)業(yè)鏈中占據重要地位,擁有先進(jìn)的技術(shù)實(shí)力和豐富的客戶(hù)資源。而華潤作為綜合性大型企業(yè)集團,在資金、資源和市場(chǎng)等方面具有顯著(zhù)優(yōu)勢。通過(guò)收購長(cháng)電科技,華潤將進(jìn)一步增強其在半導體產(chǎn)業(yè)鏈中的話(huà)語(yǔ)權和影響力,加速其在半導體領(lǐng)域的發(fā)展步伐。
另外,該人士還稱(chēng),雖然華潤微與長(cháng)電科技在封測業(yè)務(wù)上存在一定程度的重合或潛在競爭,但兩家公司在技術(shù)、產(chǎn)品和市場(chǎng)等方面也各有優(yōu)勢。未來(lái),在華潤的領(lǐng)導下,兩家公司有望實(shí)現資源共享、優(yōu)勢互補和協(xié)同發(fā)展,共同推動(dòng)中國半導體產(chǎn)業(yè)的進(jìn)步與發(fā)展。
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市值超500億元的封測龍頭長(cháng)電科技(600584.SH)即將易主,在資本市場(chǎng)掀起了不小的波瀾。在全球半導體市場(chǎng)整體低迷的背景下,市場(chǎng)普遍關(guān)注,擁有新主的資本與資源加持,能否為長(cháng)電科技帶來(lái)新的希望和可能。
根據公告,長(cháng)電科技于3月26日收到通知,公司股東國家集成電路產(chǎn)業(yè)投資基金股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“大基金”)、芯電半導體(上海)有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“芯電半導體”),分別與磐石香港有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“磐石香港”)簽訂《股份轉讓協(xié)議》,大基金及芯電半導體均以29元/股價(jià)格將合計所持22.54%公司股份轉讓給磐石香港或其關(guān)聯(lián)方。
本次股份轉讓后,磐石香港或其關(guān)聯(lián)方將持有公司股份4.03億股,占公司總股本的22.54%。磐石香港的控股股東為華潤集團,磐石香港的實(shí)際控制人為中國華潤有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“中國華潤”)。公司股票于3月27日復牌。
本次權益變動(dòng)屬于公司股東協(xié)議轉讓股份,不觸及要約收購。各方按照《股份轉讓協(xié)議》完成長(cháng)電科技股份交割及長(cháng)電科技董事會(huì )改組后,長(cháng)電科技控股股東將變更為磐石香港或其關(guān)聯(lián)方,實(shí)際控制人將變更為中國華潤。
公告稱(chēng),經(jīng)雙方協(xié)商同意,本次交易標的股份的轉讓價(jià)格為每股29.00元,本次交易的價(jià)轉讓款總金額約為66.36億元。
對于此次66.36億元的轉讓款,磐石香港或其關(guān)聯(lián)方的資金來(lái)源為自有或自籌資金。不過(guò),長(cháng)電科技在公告中表示,上述事項仍需華潤集團再次召開(kāi)董事會(huì )審議通過(guò),以及相關(guān)監管部門(mén)審核等,最終能否完成實(shí)施尚存在不確定性。
根據相同統計,目前長(cháng)電科技在芯片封測領(lǐng)域的全球市占率排名第三。值得一提的是,在半導體行業(yè)處于下行周期,全球終端市場(chǎng)需求疲軟的背景下,長(cháng)電科技的業(yè)績(jì)也受到了影響。根據公司發(fā)布的業(yè)績(jì)預減公告,預計2023年歸屬凈利潤同比減少49.99%-59.08%,降至13.22億元-16.16億元。
公司官網(wǎng)顯示,華潤集團業(yè)務(wù)涵蓋大消費、綜合能源、城市建設運營(yíng)、大健康、產(chǎn)業(yè)金融、科技及新興產(chǎn)業(yè)6大領(lǐng)域,下設25個(gè)業(yè)務(wù)單元,兩家直屬機構,實(shí)體企業(yè)3077家,在職員工約39萬(wàn)人,位列2023年《財富》世界五百強第74位。
而在華潤集團架構下,已經(jīng)擁有華潤啤酒(00291.HK)、華潤電力(00836.HK)等8家香港上市公司,以及華潤三九(000999.SZ)、華潤雙鶴(600062.SH)等9家內地上市公司。
值得關(guān)注的是,華潤集團還是華潤微(688396.SH)的間接控股股東、中國華潤是華潤微的實(shí)際控制人。華潤微亦是半導體企業(yè),且目前市值超過(guò)500億元,與長(cháng)電科技在對外封測業(yè)務(wù)方面存在重合或潛在競爭。
業(yè)績(jì)快報顯示,華潤微2023年實(shí)現歸屬凈利潤14.80億元,同比下降43.45%。公司也提及半導體市場(chǎng)景氣度較低等因素影響。
為規范和解決上述同業(yè)競爭問(wèn)題,充分保護長(cháng)電科技及中小股東利益,磐石香港及其控股股東華潤集團、實(shí)際控制人中國華潤出具了《關(guān)于避免同業(yè)競爭的承諾函》。
三方均承諾:本公司或本公司控制企業(yè),在獲得與長(cháng)電科技主營(yíng)業(yè)務(wù)構成實(shí)質(zhì)性同業(yè)競爭的業(yè)務(wù)機會(huì )時(shí),將盡力促成該等業(yè)務(wù)機會(huì )按照合理、公平條款和條件首先提供給長(cháng)電科技。
有分析人士向財聯(lián)社記者表示,華潤此次收購長(cháng)電科技控股權,是其深化半導體產(chǎn)業(yè)布局的重要舉措。作為全球領(lǐng)先的集成電路封裝測試企業(yè),長(cháng)電科技在半導體產(chǎn)業(yè)鏈中占據重要地位,擁有先進(jìn)的技術(shù)實(shí)力和豐富的客戶(hù)資源。而華潤作為綜合性大型企業(yè)集團,在資金、資源和市場(chǎng)等方面具有顯著(zhù)優(yōu)勢。通過(guò)收購長(cháng)電科技,華潤將進(jìn)一步增強其在半導體產(chǎn)業(yè)鏈中的話(huà)語(yǔ)權和影響力,加速其在半導體領(lǐng)域的發(fā)展步伐。
另外,該人士還稱(chēng),雖然華潤微與長(cháng)電科技在封測業(yè)務(wù)上存在一定程度的重合或潛在競爭,但兩家公司在技術(shù)、產(chǎn)品和市場(chǎng)等方面也各有優(yōu)勢。未來(lái),在華潤的領(lǐng)導下,兩家公司有望實(shí)現資源共享、優(yōu)勢互補和協(xié)同發(fā)展,共同推動(dòng)中國半導體產(chǎn)業(yè)的進(jìn)步與發(fā)展。
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