半導體行業(yè)的游戲規則：不逆勢擴張是死，賭錯路徑也是死

　　而在技術(shù)層面，受技術(shù)工藝成本以及功耗等因素的制約，近年來(lái)摩爾定律已經(jīng)開(kāi)始明顯放緩;對于巨頭企業(yè)來(lái)說(shuō)，巨額研發(fā)成本所能維持的邊際優(yōu)勢正在快速衰減，“高端產(chǎn)品會(huì )占據大部分市場(chǎng)份額”的時(shí)代即將結束，所謂的“高性?xún)r(jià)比拐點(diǎn)”將為中國半導體產(chǎn)業(yè)的追趕帶來(lái)一個(gè)難得的長(cháng)周期機遇;另一方面，隨著(zhù)集成電路產(chǎn)業(yè)開(kāi)始越來(lái)越更加貼近應用，物聯(lián)網(wǎng)等一系列產(chǎn)業(yè)的興起，全球的芯片需求正在日益多元化，這意味著(zhù)眼于晶體管數量的傳統芯片將不能完全滿(mǎn)足市場(chǎng)需求——例如Alphabet董事長(cháng)、前斯坦福大學(xué)校長(cháng)JohnHennessy就在近期舉行的2018谷歌I/O大會(huì )上公開(kāi)表示：通用處理器的時(shí)代即將結束，未來(lái)計算性能的提高需要依靠Domain Specific Architectures(DSAs)，即用于機器學(xué)習訓練和推斷的專(zhuān)用神經(jīng)網(wǎng)絡(luò )處理器架構——而超越硅片的量子計算、類(lèi)腦計算等，正是下一代計算變革的核心——這使得中國企業(yè)在集成電路邊緣領(lǐng)域率先突破成為可能，例如中國目前已經(jīng)在安防AI化方面處于全球絕對領(lǐng)先地位，而安防攝像頭上的實(shí)時(shí)推斷芯片將可能成為中國在A(yíng)I芯片業(yè)的第一個(gè)突破點(diǎn)。此外，依托中國制造業(yè)的龐大規模和技術(shù)升級，工業(yè)物聯(lián)網(wǎng)相關(guān)的AI芯片也很可能成為下一個(gè)藍海市場(chǎng)。

　　圖表：摩爾定律正在放緩

　　資料來(lái)源：2018年谷歌I/O開(kāi)發(fā)者大會(huì )

　　圖表：傳統通用芯片的性能已臨近天花板

　　資料來(lái)源：2018年谷歌I/O開(kāi)發(fā)者大會(huì )

　　值得一提的是，美國之所以強大，依靠的基石正是其在信息通信技術(shù)的絕對領(lǐng)先。2017年美國的世界五百強公司，凈利潤百億美元級別的有17家，其中零售業(yè)1家(沃爾瑪)，日化業(yè)2家(寶潔、強生)，娛樂(lè )業(yè)1家(迪士尼)，汽車(chē)業(yè)1家(通用汽車(chē))，制造業(yè)1家(通用電氣)，剩下的11家全部是信息通信技術(shù)領(lǐng)域的公司(英特爾、微軟、蘋(píng)果、IBM、思科、甲骨文、谷歌、Verizon、AT&T等);換句話(huà)說(shuō)，這也是中美之間國力差距的最后護城河。從這個(gè)角度來(lái)看——2018，注定將是一個(gè)被歷史銘記的時(shí)刻。