關(guān)于英偉達H20砍單傳言

近日市場(chǎng)傳言說(shuō)國內互聯(lián)網(wǎng)大廠(chǎng)對于英偉達H20訂單未來(lái)可能大幅砍單。傳聞稱(chēng)，主要是因有要求電信和移動(dòng)購買(mǎi)H20的企業(yè)要報備，報備條件里都有一條如使用英偉達，需備注使用說(shuō)明不用其他方案的原因”。從而擔憂(yōu)H20會(huì )被砍單。

這一消息似乎也影響了英偉達的股價(jià)。上周五英偉達股價(jià)破新高974美元后劇烈回調，單日從大漲5%至大跌5%，雖然主要是主要受期權影響，但一定程度上也可能與此相關(guān)。

近期，有機構針對此事對英偉達市場(chǎng)部的領(lǐng)導進(jìn)行了訪(fǎng)談。具體答復如下：

Q：H20組成集群的性能與Ascend 910的比較？

A：服務(wù)器卡間瓶頸，服務(wù)器間瓶頸?？ㄩg互聯(lián)910B的互聯(lián)帶寬是H20的一半，卡間互聯(lián)性能下降一半。服務(wù)器間互聯(lián)，英偉達有一分半IB交換機，沒(méi)有替代解決方案。國內是400、800G集群交換機，算力損耗比較大。

Q：H20的NVLINK是900GB/S，H800只是400，可以達到嗎？

A：NVLINK對NV不是高端的，很成熟了，H系列都可以支撐。網(wǎng)絡(luò )帶寬支撐這么大，可以買(mǎi)更多的卡達到，nvlink的傳輸速度可以領(lǐng)先的。異騰達不到的，現在是400G，8卡一連就是200了。

Q：近日是否有中國的訂單大量砍單的情況？

A：截止昨日，H20的中國訂單一直穩定，市場(chǎng)部尚未接到大量砍單的現象。

Q：請領(lǐng)導介紹一下H20的優(yōu)勢和劣勢？

A：英偉達作為全球AI芯片的領(lǐng)導者，無(wú)論在硬件上還是在軟件生態(tài)上都是最成熟的。H20是高緩存、高帶寬，但是算力性能差，這主要是禁令的要求和限制。H20卡算力性能與910相比差了一些，但是，緩存與帶寬遠比910高，帶寬是910B兩倍。NV有NVlink架構。H20可以是通過(guò)多卡使用、多卡堆疊模式，完全超越910，甚至突破H100。

Q：中國市場(chǎng)的業(yè)務(wù)拓展情況？

A：H20就是為中國推出的定制版，公司十分重視中國市場(chǎng)，已經(jīng)啟動(dòng)H20的推廣，委托中國國內最強的技術(shù)團隊，屆時(shí)，現場(chǎng)有千臺H20組網(wǎng)集群，大家一定會(huì )看到非常震撼的效果。

英偉達近況交流要點(diǎn)：

H20：1）專(zhuān)供國內的訓練卡，目前已確定數量在40w張左右，隨著(zhù)國內互聯(lián)網(wǎng)等企業(yè)對該卡的接受度增加，有較大提升空間；2）價(jià)格下降，1月份定價(jià)為2.3-2.5w美元，2月份下降至1.2-1.4w美元，主要系910b的壓力；3）單卡性能為910b的60%+，單卡算力為H100的20%; 4）集群性能優(yōu)越，主要受益于英偉達NVlink技術(shù)。

B100：1）目前市面上最高端的訓練卡，性能為H100的三倍多；2）24年7月份開(kāi)始小批量供應，25年起起量供應成為主力訓練卡；3）按照h100算力和客戶(hù)價(jià)格接受度來(lái)預測在3.6-3.9w美金之間，不會(huì )超過(guò)4w美元；4）分為低算力/高算力兩種，對應散熱方式是風(fēng)能/液冷， 占比60%液冷+ 40%風(fēng)能。

英偉達25年及以后：1）25年訓練卡的總量約為500w張，推測b100/h200/h100分別為200w/100w/100w；2）23年至25年，英偉達訓練卡將處于高峰期。預計在26年，隨著(zhù)AI應用廣泛存在，AI服務(wù)器的增速將逐漸平緩。這一趨勢將促使通用服務(wù)器逐漸擺脫AI服務(wù)器的沖擊，并扭轉之前的負增長(cháng)態(tài)勢。預計在27年，通用服務(wù)器市場(chǎng)將恢復正增長(cháng)。

格局變化：1）預計在27年，通用服務(wù)器市場(chǎng)將恢復正增長(cháng)。2）AI服務(wù)器代工無(wú)影響，推理+訓練此消彼長(cháng)，總量不變；3）可能影響卡的代工廠(chǎng)商，訓練卡25年增速放緩，其代工廠(chǎng)尋求其他產(chǎn)能合作。

編輯：芯智訊-林子 來(lái)源：網(wǎng)絡(luò )綜合