2005-2006片式被動(dòng)元件產(chǎn)業(yè)研究報告（摘要）

　　片式被動(dòng)元件系配合電子主動(dòng)組件運作，本身無(wú)法主動(dòng)提供電子相關(guān)起動(dòng)、開(kāi)關(guān)、速度及功能控制之運作。目前市場(chǎng)上主要的片式被動(dòng)元件有積層陶瓷電容、芯片電阻、芯片電感這三大類(lèi)。片式被動(dòng)元件廠(chǎng)商主要以日系及臺系廠(chǎng)商為主，中國大陸的片式被動(dòng)元件產(chǎn)能也隨著(zhù)日系和臺系廠(chǎng)商產(chǎn)能向大陸轉移而逐漸增加。

　　2005年三大片式被動(dòng)元件產(chǎn)值的增長(cháng)幅度較2004年均有所增加，被動(dòng)元件產(chǎn)業(yè)在2005年總產(chǎn)值328億美元，年度增幅4.8%。在電阻器的部分，由于產(chǎn)品規格度高，技術(shù)成熟，易大量生產(chǎn)，因此產(chǎn)品的價(jià)格跌幅也較大，2005年其成長(cháng)性也較低，電阻2005年產(chǎn)值56億美元，年度增幅1.99%。在電容器的部分，由于可攜式產(chǎn)品成長(cháng)快速，因此產(chǎn)品價(jià)格跌幅較小，2005年成長(cháng)率較2004年波動(dòng)不大，電容2005年產(chǎn)值156億元，年度增幅2.5%。在電感器的部分，因為電感器多為客制化，因此產(chǎn)品價(jià)格跌幅較小，2005年增長(cháng)率為三者中最大，全球電感2005年產(chǎn)值65億美元，年度增幅6.14%。IEK預估2006年被動(dòng)元件全球總產(chǎn)值達到353億美元，年度增幅7.6%。

　　圖一 2001-2005全球片式被動(dòng)元件市場(chǎng)規模成長(cháng)率變化

　　由于片式被動(dòng)元件下游產(chǎn)品趨勢講究輕、薄、短、小，而片式被動(dòng)元件尺寸規格也有逐漸縮小的趨勢，0603在1998年首度超過(guò)0806后，0402規格也在2005年首度超越0603規格，未來(lái)0402規格的需求將逐漸取代0603，確定其主流地位。至于0201產(chǎn)品目前因普及率不高，主要用于3G手機及高階消費電子，目前主要還是掌握在日系廠(chǎng)商手中。而臺灣廠(chǎng)商目前仍以0805及0603為主力產(chǎn)品，0402產(chǎn)品近兩年才略有起色，至于0201部分目前占廠(chǎng)商出貨比不到1%。

　　圖二 2000-2007全球片式被動(dòng)元件尺寸規格變化

　　電容主要功能是電能儲存，可分為鋁電解電容，鉭電解電容、MLCC積層陶瓷電容與塑料薄膜電容，其中MLCC是片式元件。MLCC積層陶瓷電容系由陶瓷層及內部金屬電極層交錯堆棧而成，每一陶瓷層都被上下兩個(gè)平行電極夾住，形成一個(gè)平板電容，再藉由內部電極與外部電極相連結，使每一個(gè)電容并聯(lián)。近年來(lái)由于陶瓷堆棧技術(shù)越來(lái)越進(jìn)步，電容值含量也越來(lái)越高，逐漸可以取代中低容量電容，并且隨著(zhù)電子產(chǎn)品趨勢為輕薄短小，應用層面更為廣泛，一臺手機使用約150-300個(gè)MLCC，臺式機使用300~350個(gè)MLCC，筆記本電腦則需使用500~600個(gè)MLCC，此外MP3/MP4播放機、數碼相機、液晶電視等消費類(lèi)電子產(chǎn)品都大量使用MLCC。

　　MLCC近幾年皆處于供過(guò)于求，雖然需求穩定增加，但是供給也大量開(kāi)出，2005年供給/需求比為120%，預估在廠(chǎng)商控制產(chǎn)能擴張下，2006年供給/需求比降低為108%，供給過(guò)剩的壓力趨緩，以國巨MLCC價(jià)格來(lái)看，已經(jīng)自2005年3季度連續三季持平，顯示產(chǎn)業(yè)供需維持在好轉狀態(tài)。下半年屬于消費類(lèi)電子旺季，供求基本平衡，價(jià)格預計繼續穩定或輕微上漲。未來(lái)市場(chǎng)占有率集中度繼續增加，下游廠(chǎng)家的議價(jià)能力會(huì )繼續降低，MLCC價(jià)格未來(lái)會(huì )長(cháng)期穩定。

　　片式電阻領(lǐng)域，技術(shù)門(mén)檻低，標準產(chǎn)品出貨量大，價(jià)格競爭激烈。臺灣廠(chǎng)商在生產(chǎn)成本具優(yōu)勢下，逐步搶占日商市場(chǎng)。目前臺灣廠(chǎng)商產(chǎn)量市場(chǎng)占有率超過(guò)50%，國巨為全球片式電阻第一大廠(chǎng)，產(chǎn)量市場(chǎng)占有率30%，據傳國巨將合并旺詮，國巨片式電阻月產(chǎn)能將自250億顆增加86億顆，達到336億顆，持續穩居全球片式電阻龍頭地位。華新科月產(chǎn)能80億顆，合并Kamaya后月產(chǎn)能達到130億顆，年底擴產(chǎn)為180億顆，大毅月產(chǎn)能150億顆，年底擴產(chǎn)為180億顆。以片式電阻的產(chǎn)業(yè)成長(cháng)性來(lái)看，臺灣廠(chǎng)商擴產(chǎn)幅度遠大于需求幅度，臺灣廠(chǎng)家試圖迫使日系廠(chǎng)商逐步退出此一市場(chǎng)。因此，片式電阻價(jià)格未來(lái)會(huì )持續下滑，一旦臺灣廠(chǎng)家占據70%以上的片式電阻市場(chǎng)，那么殺價(jià)競爭的必要性就大幅度降低，價(jià)格就會(huì )穩定。