存儲產(chǎn)業(yè)亟待“翻身仗”，四大廠(chǎng)商最新?tīng)I收幾何？

2023年已過(guò)去一大半，存儲產(chǎn)業(yè)雖仍處于待復蘇階段，但歷經(jīng)原廠(chǎng)陸續減產(chǎn)后，業(yè)界期盼的暖風(fēng)或許正在到來(lái)。

從多家廠(chǎng)商最新?tīng)I收來(lái)看，整體營(yíng)收仍是下降趨勢，但各廠(chǎng)商營(yíng)收出現了環(huán)比增長(cháng)的跡象，預示著(zhù)需求正在慢慢升溫。

群聯(lián)電子：9月?tīng)I收月增25%

存儲器控制芯片商群聯(lián)電子公布，其9月?tīng)I收為50.04億元新臺幣，月增25.38%，年增4.05%，重返50億元新臺幣大關(guān)，創(chuàng )14個(gè)月新高。

根據數據，群聯(lián)電子第三季營(yíng)收為123.88 億元新臺幣，較第二季成長(cháng)近24%，年減15%；2023年前三季累計營(yíng)收324.74 億元新臺幣，較2022 年同期減少32%。

群聯(lián)電子CEO潘健成認為，9月份SSD模組出貨量持續出現逐漸回溫狀況。其中，PCIe SSD模組出貨量成長(cháng)更是將近60%，而整體NAND儲存位元數的年成長(cháng)率(BitGrowth Rate) 也超過(guò)75% ，顯示系統客戶(hù)因為庫存水位回到正常水位，或低于正常水位，加上NAND市場(chǎng)價(jià)格回穩起漲的趨勢確認，刺激系統客戶(hù)開(kāi)始陸續回補庫存。

潘健成表示，過(guò)去6至9個(gè)月期間，由于OEM客戶(hù)調整庫存已近尾聲，再加上公司有拿到更多Design-in的案子，控制芯片需求也已逐步回升，整體投片量緩步擴大。并且，公司控制芯片已進(jìn)入先進(jìn)制程世代，客戶(hù)的加值客制化開(kāi)發(fā)案持續增加，公司也必須持續依據客戶(hù)的需求擴大研發(fā)工程師的招募與研發(fā)投資。

華邦電子：9月?tīng)I收環(huán)比增5%

華邦電子公布9月?tīng)I收為67.66億元新臺幣，月增5.32%，年減7.96%；第三季營(yíng)收195.06 億元新臺幣，季增3.69%，年減11.92%；前三季累計營(yíng)收558.32億元新臺幣，年減25.86%。

累計2023年01至09月，華邦電子合并營(yíng)收為558.32億元新臺幣，較去年同期減少25.86%。

據了解，隨著(zhù)客戶(hù)需求回溫，華邦電子臺中廠(chǎng)減產(chǎn)幅度也由去年第四季的3-4成，降至第三季的不到2成，帶動(dòng)第三、四季營(yíng)運持續成長(cháng)。

此外，華邦電子推出創(chuàng )新CUBE架構，可大幅優(yōu)化內存技術(shù)，可實(shí)現在混合云與邊緣云應用中運行生成式AI的性能。CUBE適用于可穿戴設備、邊緣服務(wù)器設備、監控設備、ADAS及協(xié)作機器人等高級應用。

南亞科技：9月?tīng)I收月增5.8%

DRAM廠(chǎng)南亞科技表示，9月?tīng)I收為27.24 億元新臺幣，月增5.8%，年減15.03%，創(chuàng )10個(gè)月新高；因地緣政治影響，全球總體經(jīng)濟走緩，存儲器市場(chǎng)需求不佳，累計2023年前三季公司營(yíng)收為211.88 億元新臺幣，年減56.76%。

南亞科技曾表示，第三季DRAM產(chǎn)品價(jià)格漲跌互現，整體價(jià)格跌幅收斂、銷(xiāo)售量微幅增加，產(chǎn)業(yè)需求已于第二季筑底，下半年有機會(huì )逐步改善。

南亞科認為，隨著(zhù)客戶(hù)庫存狀況陸續改善，整體拉貨情況自谷底復蘇，且近期隨著(zhù)手機市場(chǎng)的回溫，下半年新機推動(dòng)搭載存儲器容量提升，有助于DRAM市場(chǎng)供需結構改善。

南亞科預計，公司將于10月11日舉行線(xiàn)上法人說(shuō)明會(huì )，將說(shuō)明第3季營(yíng)運結果及未來(lái)DRAM 市況展望。法人預期，受惠供應商減產(chǎn)效應，DRAM價(jià)格可望回升。

旺宏：9月?tīng)I收為25.01億元新臺幣

旺宏9月?tīng)I收為25.01億元新臺幣，月減3.8%，年減39.6%；第三季營(yíng)收72.83 億元新臺幣，季減1.97%，年減36.51%；2023年前三季累計營(yíng)收218.16億元新臺幣，年減36.6%。

旺宏總經(jīng)理盧志遠曾表示，下半年市況展望并不是那么樂(lè )觀(guān)，預期第三季營(yíng)運會(huì )優(yōu)于第二季，但將不如往年出現環(huán)比大幅增長(cháng)。

盧志遠強調，今年會(huì )是產(chǎn)業(yè)谷底，但會(huì )延續多長(cháng)仍無(wú)法預測，預期庫存去化要到2024年才可望告段落。至于A(yíng)I方面，相關(guān)服務(wù)器已采用大量旺宏高密度NOR Flash產(chǎn)品，確實(shí)對出貨方面有些幫助，但AI服務(wù)器數量不多，一個(gè)服務(wù)器里用的NOR數量也不多。

存儲器產(chǎn)業(yè)亟待“翻身仗”

今年以來(lái)，受終端市場(chǎng)帶來(lái)的下行風(fēng)氣影響，以DRAM、NAND Flash為代表的存儲器市場(chǎng)仍處于供過(guò)于求，該產(chǎn)業(yè)正亟待著(zhù)一場(chǎng)“翻身仗”。

隨著(zhù)供應商積極去化庫存，各廠(chǎng)調控產(chǎn)能與資本支出，業(yè)界預期第四季度供需可望恢復平穩。

從需求位元上看，TrendForce集邦咨詢(xún)表示，預期2024年存儲器原廠(chǎng)對于DRAM與NAND Flash的減產(chǎn)策略仍將延續，尤其以虧損嚴重的NAND Flash更為明確。預估在2024上半年消費性電子市場(chǎng)需求能見(jiàn)度仍不明朗，通用型服務(wù)器的資本支出仍受到AI服務(wù)器排擠而顯得相對需求疲弱，有鑒于2023年基期已低，加上部分存儲器產(chǎn)品價(jià)格已來(lái)到相對低點(diǎn)，預估DRAM及NAND Flash需求位元年成長(cháng)率分別有13.0%及16.0%。

不過(guò)，TrendForce集邦咨詢(xún)表示，盡管需求位元有回升，明年若要有效去化庫存，并回到供需平衡狀態(tài)，重點(diǎn)還是仰賴(lài)供應商對于產(chǎn)能有所節制，若供應商產(chǎn)能控制得宜，存儲器均價(jià)則有機會(huì )反彈。

從價(jià)格上看，據TrendForce集邦咨詢(xún)此前研究預估，第四季NAND Flash均價(jià)有望因此持平或小幅上漲，漲幅預估約0~5%。并預測，NAND Flash價(jià)格反彈會(huì )早于DRAM，由于NAND Flash供應商虧損持續擴大，銷(xiāo)售價(jià)格皆已接近生產(chǎn)成本，供應商為了維持營(yíng)運而選擇擴大減產(chǎn)，以期帶動(dòng)價(jià)格止跌反彈。

而DRAM方面，TrendForce集邦咨詢(xún)指出，受惠于DRAM供應商陸續啟動(dòng)減產(chǎn)，整體DRAM供給位元逐季減少，加上季節性需求支撐，減輕供應商庫存壓力，預期第三季DRAM均價(jià)跌幅將會(huì )收斂至0~5%。不過(guò)，目前供應商全年庫存應仍處高水位，今年DRAM均價(jià)欲落底翻揚的壓力仍大，盡管供給端的減產(chǎn)有助季跌幅的收斂，然實(shí)際止跌反彈的時(shí)間恐需等到2024年。