“中”“美”大戰：中國半導體的“武漢保衛戰”

　　這是最好的時(shí)代,也是最壞的時(shí)代。多少年后，當我們仰望星空，回眸歷史，會(huì )發(fā)現這句話(huà)是對2010年中國半導體產(chǎn)業(yè)最好的注解：今年中國半導體產(chǎn)業(yè)增長(cháng)達30%多，但設計公司卻紛紛找不到產(chǎn)能，被國外的代工廠(chǎng)家“加價(jià)不加量”，發(fā)展狀況堪憂(yōu);中國制造業(yè)增長(cháng)接近50%，但僅有的三家8寸模擬廠(chǎng)之一的成芯被外資買(mǎi)走，唯一的12寸存儲芯片代工廠(chǎng)也要被外資收購;政府不差錢(qián)了，但扶持高科技的資金卻好像減少了;

　　武漢新芯作為大陸惟一的存儲芯片加工廠(chǎng)，為何地位如此重要，引發(fā)中芯國際和美光的“中”“美”大戰呢?

　　工業(yè)之心：無(wú)芯不新 芯為核心

　　集成電路產(chǎn)業(yè)在現代工業(yè)中，具有全面的滲透性和高度的增值性，整個(gè)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展與人們的生活和利益緊密相聯(lián)。而發(fā)展集成電路制造業(yè)則對調結構，轉方式，促發(fā)展以及自主創(chuàng )新和產(chǎn)業(yè)升級具有重要的意義：在信息時(shí)代，傳統工業(yè)向現代工業(yè)轉變，傳統制造業(yè)向高端制造業(yè)過(guò)渡，而這里面的核心就是硅技術(shù)：集成電路與芯片;而我國傳統以成本為優(yōu)勢的制造業(yè)面臨挑戰，亟需向高端制造業(yè)發(fā)展;而半導體制造業(yè)作為集高科技和制造為一體的現代工業(yè)，在產(chǎn)業(yè)升級和新工業(yè)的發(fā)展中勢必是重中之重：我國已成為全球最大的電子制造廠(chǎng)，然而無(wú)論電視機，手機還是汽車(chē)，目前大多還是“組裝經(jīng)濟”，要想調結構，升產(chǎn)業(yè)，從組裝在中國，制造在中國到設計在中國，則半導體代工業(yè)就成了重中之重。

　　平臺之重：韓地雖輕 得韓者重

　　經(jīng)濟危機中，很多半導體廠(chǎng)家關(guān)掉了自己的生產(chǎn)線(xiàn)，這也導致了今年全球代工產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)能緊張。未來(lái)的半導體的競爭演變?yōu)?ldquo;產(chǎn)能為王”：誰(shuí)擁有半導體制造的平臺(產(chǎn)能)，誰(shuí)就能發(fā)展半導體產(chǎn)業(yè)。而新芯在內的自主可控產(chǎn)能(政府控制)如果被外資全盤(pán)收購，變成外資公司的一條生產(chǎn)線(xiàn)，失去自主可控和開(kāi)放性，這會(huì )導致國內半導體發(fā)展的基礎越來(lái)越脆弱。

　　今年半導體全球全行業(yè)性好轉，但中國的集成電路設計公司卻大多拿不到產(chǎn)能，嚴重地影響了集成電路行業(yè)的發(fā)展。因為關(guān)閉生產(chǎn)線(xiàn)的不可恢復性以及投資半導體制造業(yè)的艱難性，預計未來(lái)中國集成電路設計產(chǎn)業(yè)還會(huì )因為產(chǎn)能問(wèn)題受到嚴重制約。更為重要的是，國內存儲產(chǎn)業(yè)剛剛起步，雖然新芯國內客戶(hù)訂單可能不多，但它的平臺性和開(kāi)放性給國家發(fā)展存儲產(chǎn)業(yè)帶來(lái)了希望。于是這個(gè)惟一的制造平臺就成為重中之重了。

　　形成鮮明對比的是，經(jīng)濟復蘇后，各個(gè)半導體發(fā)達國家均加大投入對半導體制造業(yè)的投資和支出：Global Foundries在紐約新建12寸晶圓廠(chǎng)，紐約州政府初期補貼資金就達12億美元;而在德國政府的支持下，Global Foundries今年建立了歐洲首座超級工廠(chǎng)與最大的12吋廠(chǎng);三星在韓國政府的支持下，用在半導體上的資本投入今年高達229億美元。

　　韓地雖輕 得韓者重。所以半導體制造平臺的爭奪變成了中國半導體產(chǎn)業(yè)和電子產(chǎn)業(yè)的保家衛國之戰。然而“成都保衛戰”的失敗，“武漢保衛戰”的無(wú)奈折射了本土業(yè)者在強大外資面前的窘境與羸弱。

　　企業(yè)之爭：“中”“美”大戰 從美到中

　　中芯國際在管理層變更后，運營(yíng)狀況良好。估計今年第三季度很大可能會(huì )實(shí)現運營(yíng)盈利，改變了以往中芯一直虧損，依靠輸血的老大難形象。同時(shí)在客戶(hù)的推動(dòng)以及本身發(fā)展的需求下，中芯新的管理層也非常重視新芯，新任CEO王寧國上任不到一月，就飛赴武漢，調研新芯。而今年5月初中芯有史以來(lái)，第一次在武漢召開(kāi)董事會(huì )，使全體董事會(huì )成員加大對新芯的認識和重視。由于中芯逐漸向新芯轉移先進(jìn)的技術(shù)(包括邏輯制程)，所以也加快了對新芯的回購談判。根據當初中芯國際與政府簽訂的投資協(xié)議，中芯國際享有優(yōu)先回購權。然而中芯國際虧損多年，今年下半年才有可能盈利，并且今年募集來(lái)的資金主要用于擴充北京廠(chǎng)的產(chǎn)能，這也導致其沒(méi)有多余現金行使優(yōu)先回購權。所以在這場(chǎng)“中”“美”大戰中，暫時(shí)落到了后頭。

　　而此次對壘中芯的美光，對熟悉中國半導體產(chǎn)業(yè)的人來(lái)說(shuō)，并不陌生：“中”“美”大戰的第一戰其實(shí)并不在中國。時(shí)光回到2005年，美光就游說(shuō)美國政府，呼吁美國政府不應該幫助海外競爭者提高生產(chǎn)規模，而當時(shí)美光的主席兼首席執行官Steven Appleton高調提出“中芯阻擊論”，并且直言不諱 “我是這件事的主力.我用了所有可能的方法去阻止中芯國際。我們要保護美國企業(yè)的利益.必須這樣做。”通過(guò)輿論呼吁，院外游說(shuō)等方式向美國有關(guān)部門(mén)施加壓力，最終迫使美國政府干預此事并敦促美國進(jìn)出口銀行拒絕了本已答應給中芯國際的貸款。

　　而“前度劉郎今又來(lái)”，Steven Appleton又出手了，不過(guò)這次是直接收購國內唯一的12寸存儲芯片代工廠(chǎng)。只不過(guò)身份變了個(gè)：當時(shí)呼吁美國政府不應該幫助海外競爭對手擴產(chǎn)，并且利用美國政府達到了目的，而現在自己卻通過(guò)海外收購直接擴充產(chǎn)能了。只是不知道Appleton這次要呼吁美國政府支持他還是中國政府支持他呢?不知道會(huì )不會(huì )心里后悔當時(shí)美國政府幫助其實(shí)現“中芯阻擊論”，否則中芯國際沒(méi)受“阻擊”，現在發(fā)展大了，美光全盤(pán)把中芯國際收購下來(lái)，這樣產(chǎn)能擴充地就更快了。

　　因為存儲芯片屬于“量大面廣”的標準產(chǎn)品，所以歷來(lái)成為半導體的必爭之地。存儲芯片的價(jià)格波動(dòng)很大，今年已來(lái)漲幅已是08年時(shí)的5到6倍，這與國內沒(méi)有存儲芯片是有很大關(guān)系的。所幸中國政府意識到這個(gè)嚴峻的現實(shí)，不僅在核高基重大專(zhuān)項里面放入這個(gè)課題，同時(shí)也希望地方政府能夠勇于嘗試，發(fā)展存儲產(chǎn)業(yè)。北方的一個(gè)經(jīng)濟大省就想全力發(fā)展存儲產(chǎn)業(yè)，今年上半年就和美光談過(guò)，希望能夠和美光合作，而當時(shí)美光的條件非?？量蹋寒數卣鲥X(qián)出地出廠(chǎng)房，美光僅技術(shù)入股，所有產(chǎn)能和技術(shù)不能給別人所用，還要大股東控股。如此苛刻和不平等的條件，根本無(wú)法保證中方利益和促進(jìn)當地的產(chǎn)業(yè)發(fā)展，自然被當地政府拒絕。于是美光在談判失敗后，就盯上了新芯。而美光財大氣粗，不僅有現金，還是美元，自然穩操勝券。

　　地方之痛：扶持民族產(chǎn)業(yè)也需要市場(chǎng)運作

　　毫無(wú)疑問(wèn)，地方政府是重視高科技產(chǎn)業(yè)，也愿意扶持民族企業(yè)的。投下上百億人民幣，付出眾多心血與精力便是明證。并且政府也愿意將企業(yè)賣(mài)與國內公司，賣(mài)與開(kāi)放的公司，扶持當地的集成電路企業(yè)。然而政府肯定也要考慮投入和回報。新芯成立以來(lái)一直虧損，好似一個(gè)無(wú)底洞的現狀讓政府犯了兩難：“加碼攤薄”還是“斬倉割肉”，這真是個(gè)問(wèn)題。

　　從產(chǎn)業(yè)的角度來(lái)看，代工廠(chǎng)作為高昂的資金密集型產(chǎn)業(yè)，投入巨大，折舊極高，所以一個(gè)8寸線(xiàn)前五六年都很難盈利，而12寸線(xiàn)投入就更大，所需回報周期就更長(cháng)了。產(chǎn)業(yè)特性使然，新芯也要按照老規律。

　　從企業(yè)角度來(lái)看，新芯建成后，月產(chǎn)能只有不到4000片 但一個(gè)12寸廠(chǎng)如果要盈利，大概需要月產(chǎn)能在2萬(wàn)片以上。但新芯如果擴產(chǎn)到2萬(wàn)片，這又需要很大一筆錢(qián)。

　　目前新芯的處境就在于如何生存，只有生存下來(lái)，才能考慮下一步發(fā)展的問(wèn)題。而武漢政府肯定希望新芯健康運轉，靠企業(yè)本身，靠市場(chǎng)運作來(lái)正常發(fā)展，這就需要給新芯一個(gè)全面的，詳細的，符合新芯“廠(chǎng)情”的發(fā)展計劃：注資多少，發(fā)展什么技術(shù)，產(chǎn)能多少，合作伙伴，何時(shí)盈利等等。誰(shuí)能給出這個(gè)計劃，或許是“中”“美”大戰的關(guān)鍵之匙。

　　行百米而半九十，目前這場(chǎng)新芯爭奪戰，進(jìn)入了最后的沖刺階段，誰(shuí)是最后的取勝者，尤未可知。

　　對美光來(lái)說(shuō)，要想領(lǐng)先到最后，則勢必吸取上次和中國另外一家地方政府談判失敗的經(jīng)驗，改變強硬的談判策略，拿出充分照顧新芯發(fā)展和支持當地集成電路發(fā)展的方案：摒除存儲產(chǎn)業(yè)波動(dòng)巨大的規律，持之以恒在新芯投入，并且在低潮時(shí)也要確保新芯的產(chǎn)能;開(kāi)放部分產(chǎn)能給當地的或者中國的設計公司，幫助當地政府發(fā)展好集成電路設計產(chǎn)業(yè)，進(jìn)而幫助這些芯片企業(yè)為武漢的光谷經(jīng)濟提供引擎，而不是把新芯劃為美光一條封閉的生產(chǎn)線(xiàn)，把里面的客戶(hù)都趕走。政府希望的是筑巢引鳳，而不是鳩占鵲巢。

　　對中芯國際而言，要想打贏(yíng)這場(chǎng)“武漢保衛戰”，則必須和政府充分溝通，讓政府意識到中芯本身的改變。轉移更加成熟的工藝和盈利的產(chǎn)能給新芯，更加重視新芯，拿出具有可操作性的，可實(shí)現性的建設性發(fā)展方案，幫助新芯早日走上健康的發(fā)展軌跡。尤其是在沒(méi)有更多現金直接收購的情況下，中芯國際必須盡快拿出充分考慮地方政府投入，新芯未來(lái)發(fā)展，扶持當地半導體企業(yè)的最優(yōu)方案?；蛟S分期付款，股權合作，債務(wù)轉股，對當地上下游企業(yè)給與更多優(yōu)惠等是目前雙方兩難情況下比較適合的方案

　　發(fā)展之思：科學(xué)發(fā)展和市場(chǎng)規律才能推動(dòng)高科技產(chǎn)業(yè)

　　其實(shí)新芯的現狀是國內地方政府發(fā)展高科技產(chǎn)業(yè)的一個(gè)縮影，政府很積極發(fā)展新興產(chǎn)業(yè)，也愿意投入巨資，但政府對產(chǎn)業(yè)本身的認識，對行業(yè)發(fā)展規律的把握沒(méi)有企業(yè)熟，并且不能參與企業(yè)運營(yíng)，所以如果沒(méi)有好的防控方案和雙方的約束政策，在投資和回報上如果沒(méi)有明確的或者科學(xué)的措施，就很容易出現問(wèn)題。這個(gè)不僅武漢有，別的地方也有;不僅半導體有，太陽(yáng)能，LED等都有。

　　就企業(yè)來(lái)說(shuō)，在本部以外投資發(fā)展，必須從市場(chǎng)的角度，從產(chǎn)業(yè)發(fā)展的角度出發(fā)，而不是盲目熱情，必須根據行業(yè)的發(fā)展規律，企業(yè)本身的運營(yíng)情況，結合當地的優(yōu)勢，科學(xué)發(fā)展。盡大可能降低對政府的依賴(lài)，依靠企業(yè)本身市場(chǎng)運作來(lái)做大做強。

　　曾幾何時(shí)，國內地方政府紛紛發(fā)展半導體代工廠(chǎng)，從南到北，由東至西，可到頭來(lái)，幾家歡樂(lè )幾家愁?政府和企業(yè)從初見(jiàn)時(shí)的相見(jiàn)恨晚到后來(lái)成為陌路仇人，難道真是“人生若只如初見(jiàn)”。前天是半導體，昨天是太陽(yáng)能，今天是LED。相同的故事，不停地上演。政府的投資和企業(yè)的擴張到底怎樣才能和諧共存，良性發(fā)展。這是個(gè)問(wèn)題。而詳細規劃，遵守科學(xué)發(fā)展觀(guān)，按照行業(yè)和產(chǎn)業(yè)的規律辦事，相互約束，相互合作，相互信任，相互尊重，相互有長(cháng)期合作戰略眼光，擯除急功近利，按照市場(chǎng)運作，則是回答這個(gè)問(wèn)題的答案。