功率器件交貨期持續拉長(cháng)，供應短缺局面何時(shí)結束？

　　由于汽車(chē)電子與工業(yè)應用為代表的需求增長(cháng)，2017年功率分立器件交貨周期大幅拉長(cháng)，MOSFET、二極管、整流管和晶閘管均受影響，其中部分器件交貨周期被延長(cháng)到24至30周。

　　據市場(chǎng)分析機構信息，二極管、整流管以及低壓和高壓MOSFET供應最為緊張，供應商對今年需求增長(cháng)估計不足，其根據年初預測所提供的產(chǎn)能遠不能滿(mǎn)足市場(chǎng)需求。

　　IHS功率器件高級分析師Richard Eden表示，由于汽車(chē)應用帶動(dòng)，很多功率分立器件供應商銷(xiāo)售額都將呈現自2012年以來(lái)最快增速。自然而然，由于工廠(chǎng)產(chǎn)能限制，包括MOSFET、晶閘管和整流管等器件交貨時(shí)間開(kāi)始增加。

　　Eden指出，MOSFET、整流管和晶閘管的交貨周期一般是8周左右，但現在部分MOSFET、整流管和晶閘管交期已被拉長(cháng)到24至30周。

　　晶閘管主要用于工業(yè)應用，汽車(chē)應用中，多用MOSFET和整流管來(lái)替代晶閘管。而且由于技術(shù)陳舊，所以新設計中用到晶閘管的機會(huì )不多，所以晶閘管也出現供應緊張的情況讓Eden有些摸不著(zhù)頭腦。

　　“電動(dòng)助力轉向、電動(dòng)燃油泵、電動(dòng)車(chē)窗和天窗等電驅動(dòng)零部件越來(lái)越多，汽車(chē)(功率器件)需求增長(cháng)主要是由于車(chē)輛電氣化程度增加而導致，混動(dòng)和純電動(dòng)車(chē)銷(xiāo)量增長(cháng)(對功率器件)影響很小，雖然相對增速快，但新能源車(chē)仍是一個(gè)小眾市場(chǎng)?！盓den說(shuō)道。

　　“投資建廠(chǎng)活動(dòng)隨經(jīng)濟周期波動(dòng)，所以工業(yè)應用主要受宏觀(guān)經(jīng)濟影響，”Eden補充道，“功率器件在工業(yè)領(lǐng)域主要用于生產(chǎn)設備和工業(yè)自動(dòng)化?！?/p>

　　供應受限

　　由于全球需求強勁增長(cháng)，分銷(xiāo)渠道在2016年即發(fā)現有一些功率分立器件交貨期開(kāi)始延長(cháng)。

　　“2016年中期，二極管和整流管交期就開(kāi)始變長(cháng)，到2017年初，需求進(jìn)一步增長(cháng)，而一家主要制造商供應商出現中斷，所以交期問(wèn)題日益嚴重?！盩TI美洲區企業(yè)產(chǎn)品副總裁Jeff Ray說(shuō)道。

　　“由于供需失衡，低壓和高壓MOSFET的交期都變長(cháng)了，二極管和整流管交期問(wèn)題比MOSFET更嚴重，但IGBT、小信號晶體管和雙極型晶體管的交期在2017年保持穩定?！盧ay補充道。

　　Ray表示，TVS二極管交期在30周以上，小信號二極管交期為18周，整流管交期是25周?！皩Ρ纫幌?，2016年中期，TVS二極管交期為14周，小信號二極管交期為12周，而整流管交期只有10周?！?/p>

　　“這三類(lèi)產(chǎn)品顯然處于供應受限狀況?！盧ay補充道，他指出齊納二極管、射頻二極管和ESD二極管的交期都被拉長(cháng)，交期從正常的12周變到16至20周。

　　MOSFET供應同樣面臨嚴峻挑戰。低壓MOSFET交期為24周，高壓MOSFET和IGBT的交期是18周?！安贿^(guò)，低壓和高壓MOSFET交期還在延長(cháng)。MOSFET的正常交期應該是14至16周?！盧ay說(shuō)道。

　　小信號晶體管和雙極型晶體管的交期仍維持在14至16周，與過(guò)去相比沒(méi)有什么變化，這是功率器件市場(chǎng)的好消息。

　　Eden認為，2017年底供應緊張的問(wèn)題應該就可以解決，但假如需求持續增長(cháng)，則交期過(guò)長(cháng)的現象也有可能延續到2018年。

　　“現在的問(wèn)題是無(wú)法快速提升產(chǎn)能，”Eden說(shuō)，“一個(gè)二極管只有幾美分，而每家公司產(chǎn)能都是有限的，如果要增加二極管產(chǎn)能，就要減少生產(chǎn)其他價(jià)格更高的器件。否則只能通過(guò)新建產(chǎn)線(xiàn)來(lái)增加產(chǎn)能，但新建產(chǎn)線(xiàn)不但緩不濟急，而且投資巨大。所以當自有產(chǎn)能不夠用時(shí)，通常做法是將訂單分給晶圓代工廠(chǎng)?！?/p>

　　元器件廠(chǎng)商都在努力增加產(chǎn)能，Vishay也不例外。 在第二季度財報會(huì )議上，Vishay總裁兼CEO Gerald Paul表示，市場(chǎng)缺貨使得訂單大量涌入，交貨時(shí)間由第一季度的4.8月遽升至第二季度的5.8月。 MOSFET也類(lèi)似，積壓的訂單已經(jīng)排到5.2個(gè)月之后，而第一季度為4.4個(gè)月。

　　“我們正在竭盡全力地擴充產(chǎn)能，當然也會(huì )考慮產(chǎn)品線(xiàn)中長(cháng)期的戰略，”P(pán)aul說(shuō)道，“我們正在把更多訂單分流到代工廠(chǎng)，同時(shí)，Vishay在德國伊策霍(Itzehoe)工廠(chǎng)也處于滿(mǎn)負荷生產(chǎn)狀態(tài)?！?/p>

　　Paul也提到，增加產(chǎn)能需要時(shí)間?！皬奈覀兊挠^(guān)點(diǎn)來(lái)看，這次缺貨狀況不會(huì )很快消失。但現在這么高的訂單積壓也不會(huì )一直持續下去?！?/p>

　　市場(chǎng)增長(cháng)

　　全球性需求增加也帶動(dòng)市場(chǎng)增長(cháng)。2017年一季度時(shí)，IHS預測全年功率分立器件增長(cháng)率為5%，但在二季度已經(jīng)將這個(gè)數字修改為7%。功率分立器件包括功率晶體管、雙極型晶體管、IGBT、晶閘管、整流管和二極管，占全球功率半導體市場(chǎng)總市值的33%。

　　Eden表示，根據供應商的反饋，功率器件增長(cháng)源于用到功率器件設備銷(xiāo)售量的增長(cháng)，而用于汽車(chē)與工業(yè)的部分MOSFET和整流二極管增速更快?！斑@些元器件參數要求高，只有寥寥幾家供應商能夠供應?！?/p>

　　節約能源已經(jīng)成為工廠(chǎng)自動(dòng)化的一個(gè)明顯趨勢，從而拉動(dòng)了分立功率晶體管、晶閘管、整流管和功率二極管增長(cháng)，預計這些器件市場(chǎng)規模在2021年將達到80億美元(2015年為57億美元)。

　　2016年功率分立器件與功率模塊總規模為205億美元，據Eden估算，2017年將增長(cháng)到220億美元。在IHS報告中，從2015年至2020年，功率分立器件年復合增長(cháng)率為3%，功率模塊增長(cháng)率為5%，功率IC為2.8%。

　　根據市場(chǎng)調研機構數據，2015年全球功率半導體總市場(chǎng)規模為340億美元，其中功率IC份額最高，占整個(gè)功率半導體市場(chǎng)份額的50%至56%。

　　而在Yole最新預測中，到2022年，功率IC市場(chǎng)規模將從2016年145億美元增長(cháng)到180億美元，年復合增長(cháng)率為3.6%。Yole也表示，汽車(chē)和工業(yè)市場(chǎng)是功率器件增長(cháng)的推動(dòng)力，功率IC尤其受益。

　　“每部汽車(chē)中的電子與半導體零部件使用量大幅增加，這是功率IC增長(cháng)的關(guān)鍵原因，出貨量影響并不大?！盰ole高級分析師兼商務(wù)開(kāi)發(fā)經(jīng)理Jonathan Liao說(shuō)。

　　“高級駕駛輔助系統(ADAS)和動(dòng)力總成電氣化是汽車(chē)子系統中拉動(dòng)功率IC增長(cháng)主要推動(dòng)力，”Liao補充道，“至于工業(yè)終端市場(chǎng)，醫療器械、可再生能源、自動(dòng)化設備以及建筑/家庭控制都是(功率IC重點(diǎn)應用領(lǐng)域)?！?/p>

　　但是，功率IC供應看起來(lái)還很正常?！拔覀冴P(guān)注的領(lǐng)域中，近期功率IC還不會(huì )出現供應緊張，交貨期延長(cháng)等現象，這主要是因為功率IC市場(chǎng)競爭格局成熟，供應鏈較為完善?！盠iao說(shuō)道，“然而，新材料和新封裝等新技術(shù)將會(huì )對(采用新技術(shù)的功率IC)供應鏈產(chǎn)生較大影響?！?/p>

　　為賣(mài)方市場(chǎng)延續做好準備

　　雖然功率分立器件供應不足有可能在2017年底得到解決，但采購方應該為2018年交期延長(cháng)做好預案。

　　分銷(xiāo)商會(huì )有一定的庫存，所以采購方可以從分銷(xiāo)商處購買(mǎi)來(lái)解決供應問(wèn)題，不過(guò)Ray認為，這會(huì )帶來(lái)庫存管理壓力?！叭绻獓乐匾蕾?lài)于渠道，庫存管理風(fēng)險將與市場(chǎng)需求量及供貨周期直接相關(guān)?！?/p>

　　“我確實(shí)希望整個(gè)2017年功率半導體都保持現在這種供不應求的狀態(tài)，”Ray說(shuō)道，“但現在這個(gè)時(shí)間點(diǎn)，我懷疑我們還看不清交貨周期的變化趨勢?！?/p>

　　“強勁的市場(chǎng)需求確實(shí)是導致交期延長(cháng)的部分原因，但一家重要的二極管和整流管廠(chǎng)商供應暫時(shí)中斷也是另一個(gè)因素，”Ray繼續說(shuō)，“這兩個(gè)因素都是暫時(shí)性的，所以并未驅動(dòng)制造商增加投資以擴大產(chǎn)能?！?/p>

　　在供應短缺時(shí)期，采購方簽的新合同通常要漲價(jià)，如果是買(mǎi)現貨，那么很可能已經(jīng)知道價(jià)格漲幅了。

　　“毫無(wú)疑問(wèn)，在詢(xún)價(jià)分立器件時(shí)，‘新’買(mǎi)家或者記性不好的老手都要特別當心是否真能以那個(gè)價(jià)格買(mǎi)到，”Ray說(shuō)道，“由于競爭激烈，門(mén)檻不高，過(guò)去十年里這些產(chǎn)品的價(jià)格與毛利率不斷下降。2017年下半年，甚至到2018年上半年，買(mǎi)家要把供應安全放在第一位?！?/p>

　　如何在短缺時(shí)期生存?行業(yè)專(zhuān)家給出的最佳建議就是提前準備，例如不要殺價(jià)太狠(供應商的記性都很好，并在關(guān)鍵時(shí)期回應)，與供應商建立起長(cháng)期合作關(guān)系。

　　當交期到了30周左右，產(chǎn)能分配將成為流行話(huà)題?！肮虝?huì )聲稱(chēng)，它們不能滿(mǎn)足每家客戶(hù)的所有需求，所以供應商會(huì )根據情況(利益最大化)來(lái)排產(chǎn)，并決定哪些客戶(hù)可以先得到供應，哪些客戶(hù)必須要多等一段時(shí)間?！盓den說(shuō)道。

　　“沒(méi)有人想讓缺貨狀況持續到年底，如果缺貨問(wèn)題在秋天能夠解決該有多好?但第三季度通常是一年中產(chǎn)能最吃緊的時(shí)候?！盓den補充，“如果我們在一、二季度已經(jīng)遭遇到交期延長(cháng)，那么會(huì )很自然地延續到三季度，從目前來(lái)看，明年一季度之前，交期過(guò)長(cháng)問(wèn)題難以解決?！?/p>

　　“沒(méi)人恐慌，但你要警惕供應安全?！盓den強調。

　　另一個(gè)須關(guān)注的供應鏈問(wèn)題是8英寸晶圓短缺。很多功率分立器件與模組都是由6英寸或8英寸的舊工藝生產(chǎn)，晶圓短缺會(huì )導致交期變長(cháng)，價(jià)格上漲。

　　然而，據SEMI硅制造研究組(SMG)7月數據，2017年第二季度全球硅晶圓出貨量環(huán)比增加4.2%，從2017年第一季度的2858百萬(wàn)平方英寸(MSI)，增長(cháng)到第二季度的2978百萬(wàn)平方英寸。

　　SEMI的數據顯示，與2016年同期相比，2017年第二季度出貨量增長(cháng)了10.1%，創(chuàng )出歷史記錄，8英寸和12英寸晶圓。