大眾宣布保時(shí)捷最早將于9月底上市 估值高達850億歐元

9月6日消息，當地時(shí)間周一，大眾汽車(chē)集團宣布有意讓旗下跑車(chē)品牌保時(shí)捷上市，這可能是世界上規模最大的首次公開(kāi)募股(IPO)之一。 

大眾周一透露了“上市意向”，擬在9月底或10月初讓保時(shí)捷進(jìn)行IPO，并于今年年底前完成上市。但該公司補充稱(chēng)，上市計劃和時(shí)間“取決于資本市場(chǎng)的具體情況”。

據了解相關(guān)計劃的知情人士透露，如果投資者沒(méi)有表現出足夠的熱情，大眾可能會(huì )延長(cháng)買(mǎi)家表達興趣的期限，或者完全取消上市計劃。

其中一位知情人士在大眾做出上述決定前表示：“這將是技術(shù)上的許可，但僅此而已。這是在為IPO鋪平道路，但這并不能保證上市鐘聲最終會(huì )敲響?！?/p>

投資者預計，保時(shí)捷的估值在600億至850億歐元之間。盡管保時(shí)捷品牌表現強勁，但阿斯頓馬丁和法拉利等其他豪華汽車(chē)制造商的估值卻在下降。

市場(chǎng)研究機構Refinitiv的數據顯示，以預期估值的高值計算，此次IPO可能是德國歷史上規模最大的IPO之一，也是自1999年以來(lái)歐洲規模最大的IPO之一。

卡塔爾將成為基石投資者，承諾認購這家新上市公司4.99%的股份。保時(shí)捷還將向法國、西班牙和意大利等歐洲國家的散戶(hù)投資者發(fā)行優(yōu)先股，試圖充分利用保時(shí)捷的忠實(shí)粉絲基礎。

大眾還批準將保時(shí)捷股份公司25%的股份出售給保時(shí)捷，這讓控股的保時(shí)捷和皮耶希家族（Piech）獲得了少數股權，并支持他們對保時(shí)捷加強控制的努力。

大眾表示，保時(shí)捷首次公開(kāi)募股將是該公司轉型的重要一步，該公司的目標是擴大其軟件和電動(dòng)汽車(chē)產(chǎn)品。

保時(shí)捷作為豪華品牌的地位，使其成為大眾集團的搖錢(qián)樹(shù)。今年上半年，大眾汽車(chē)的營(yíng)業(yè)利潤躍升了22%，相比之下，面向普通市場(chǎng)的大眾同名品牌營(yíng)業(yè)利潤下降了8%。

但許多有些投資者表示，在歐洲股市螺旋式下跌、通脹率達到創(chuàng )紀錄高位、俄羅斯停止天然氣供應的情況下，現在是在股市上市的危險時(shí)刻。

大眾汽車(chē)投資者DWS的治理專(zhuān)家亨德里克·施密特（Hendrik Schmidt）稱(chēng)，在市場(chǎng)如此動(dòng)蕩的情況下堅持上市，完全是為了保時(shí)捷和皮耶希家族能夠獲得更大控制權。

排名前20位的大眾汽車(chē)投資者Deka投資公司的可持續發(fā)展和公司治理主管英戈·斯皮奇(Ingo Speich)也稱(chēng)：“目前市場(chǎng)狀況非常不利?！彼芙^就Deka是否會(huì )購買(mǎi)保時(shí)捷的股票置評。

如果首次公開(kāi)募股成功，大眾汽車(chē)將在12月份召開(kāi)特別股東大會(huì )，提議向股東派發(fā)收益的49%作為特別股息，并將于2023年初進(jìn)行分配。

德國汽車(chē)協(xié)會(huì )預計，今年歐洲的乘用車(chē)交付量將下降4%，而且疫情尚未結束，經(jīng)濟復蘇的希望尚未出現。