淺析：手機面板供大于求結構差異化是趨勢

　　據預測，2015年全球用于生產(chǎn)智能手機面板的產(chǎn)能將達到2573.3萬(wàn)平方米，同比2014 年增長(cháng)27.3%;到2016年用于智能手機面板的產(chǎn)能規模還將再增加約1000萬(wàn)平方米。從中長(cháng)期來(lái)看，全球面板產(chǎn)能相對充裕，面板供應端將面臨越來(lái)越 激烈的競爭。在面板廠(chǎng)紛紛提升產(chǎn)能的同時(shí)，開(kāi)發(fā)具有差異化優(yōu)勢的產(chǎn)品、把握市場(chǎng)和產(chǎn)品節奏以及尋求穩定的品牌客戶(hù)將成為各面板廠(chǎng)面臨的重要課題。

　　當前全球智能手機市場(chǎng)整體增速放緩，2014年全球智能手機出貨量約12.1億部，占全球整體手機出貨量的63.6%，同比增長(cháng)26.0%?？梢哉f(shuō)全球智能手機市場(chǎng)發(fā)展開(kāi)始進(jìn)入新的階段，呈現以下3個(gè)特征。

　　首先，從全球智能機面板供給來(lái)看，表現為“總體產(chǎn)能充裕，結構差異化是趨勢”。

　　從全球智能手機的面板供應鏈來(lái)看，智能手機面板目前屬于供大于求的狀況，尤其是5.0英寸、5.5英寸等尺寸段。從今年上半年開(kāi)始，智能手機面板的價(jià)格一直不斷下跌，半年來(lái)價(jià)格平均下降約20%。

　　從全球產(chǎn)能規劃來(lái)看，2014年第二季度6代線(xiàn)以下面板生產(chǎn)線(xiàn)用于生產(chǎn)智能手機屏的產(chǎn)能比重約為60%，并且該比重仍在快速提升。由于舊的生產(chǎn)設備無(wú)法應對高端產(chǎn)品需求，各面板廠(chǎng)將繼續擴增產(chǎn)能。

　　從日本廠(chǎng)商來(lái)看，JDI和Sharp繼續通過(guò)改造生產(chǎn)線(xiàn)的方式來(lái)擴增6代LTPS產(chǎn)能，同時(shí)夏普8代IGZO生產(chǎn)線(xiàn)也積極增加了智能手機的生產(chǎn)比重;我 國臺灣廠(chǎng)商將新增投資1~2條6代LTPS生產(chǎn)線(xiàn)。友達和群創(chuàng )分別計劃在2016年各量產(chǎn)1條6代LTPS生產(chǎn)線(xiàn);韓國廠(chǎng)商的方式是增加設備和產(chǎn) 能，SDC和LGD在現有生產(chǎn)線(xiàn)基礎上都計劃增加LTPS設備和OLED設備產(chǎn)能;中國大陸面板廠(chǎng)新增的生產(chǎn)線(xiàn)重心放在智能手機面板生產(chǎn)方面。根據規劃， 除了現有的2條6代LTPS產(chǎn)線(xiàn)以外，華星光電和天馬將再各自投資1條6代LTPS生產(chǎn)線(xiàn)。同時(shí)，即將于2015年年中量產(chǎn)的中電熊貓8.5代生產(chǎn)線(xiàn)也計 劃將大部分產(chǎn)能用于生產(chǎn)智能手機面板。

　　其次，2014年第四季度全球智能手機市場(chǎng)平均尺寸逼近5.0英寸。

　　從平均尺寸來(lái)看，全球及中國大陸智能機的平均尺寸不斷逼近5.0英寸，其中中國大陸市場(chǎng)智能手機的平均尺寸明顯高于全球。截至2014年第二季度全球智 能手機的平均尺寸達到4.53英寸。隨著(zhù)蘋(píng)果iPhone6的上市，下半年平均尺寸將快速提升，預計2014年第四季度全球平均尺寸將達到4.80英寸。

　　群智咨詢(xún)(Σintell)數據顯示，2014年第二季度中國大陸智能手機平均尺寸為4.60英寸，高出全球0.07英寸。隨著(zhù)下半年更多品牌放量銷(xiāo)售 5.0英寸以上產(chǎn)品，預計到第四季度中國大陸智能手機的平均尺寸約為4.90英寸。預計2015年全球及中國大陸的平均尺寸將突破5.0英寸，再次加大對平板電腦市場(chǎng)的沖擊。

　　最后，大陸智能手機面板自給率偏低，高規格面板主要依賴(lài)進(jìn)口。

　　根據工信部最新數據，2014年1~8月中國大陸生產(chǎn)手機11.23億部，同比增加11.2%，預計全年中國大陸手機產(chǎn)量約17億部，同比增速由去年的25.8%下滑到今年的約13%，占全球手機總出貨規模約89%。

　　中國作為全球手機的生產(chǎn)大國及消費大國，無(wú)疑扮演著(zhù)非常重要的角色。但是需要注意的是，中國大陸手機品牌的面板自給率卻持續維持低位。2014年上半年 中國大陸智能手機面板自給率(大陸面板廠(chǎng)的供應數量在國產(chǎn)智能手機品牌總采購數量中的比重)僅為32.7%，仍有非常大的提升空間。

　　中國大陸市場(chǎng)依靠低規格、沖銷(xiāo)量的時(shí)代已經(jīng)過(guò)去了，以酷派、中興兩個(gè)代表型品牌廠(chǎng)的轉型可見(jiàn)一斑。目前中國大陸智能手機市場(chǎng)進(jìn)入良性競爭的2.0時(shí)代，品牌廠(chǎng)將從低價(jià)沖量的紅海競爭，轉移到產(chǎn)品品質(zhì)、服務(wù)、渠道方面的多元化競爭。

　　PPI作為衡量智能手機面板分辨率的一個(gè)關(guān)鍵指標，2012年中國大陸市場(chǎng)智能手機顯示面板的平均分辨率為212PPI，同比上升9個(gè)PPI點(diǎn)。2013年平均分辨率為238PPI，同比加26個(gè)PPI點(diǎn)。預計2014年中國大陸智能手機的平均分辨率將達到270PPI，同比去年增加32個(gè) PPI點(diǎn)。以華為、OPPO、vivo為代表的國產(chǎn)品牌會(huì )把更多的精力放在產(chǎn)品性能競爭上。

　　對面板廠(chǎng)商來(lái)說(shuō)，LTPS/Oxide、 AMOLED、柔性、incell/oncell等更高分辨率、更高色飽和、更輕薄的中小尺寸面板的需求會(huì )變得越來(lái)越強烈。目前國產(chǎn)手機品牌廠(chǎng)高規格面板 主要來(lái)自日本夏普、JDI，我國臺灣友達和韓國LGD。中國大陸面板廠(chǎng)主要供應中端、低端面板產(chǎn)品。

　　以京東方、天馬為代表的面板廠(chǎng)目 前已經(jīng)在LTPS方面取得了積極的進(jìn)展，但是在產(chǎn)能爬坡速度、生產(chǎn)良品率、價(jià)格競爭力和出貨規模上與日韓廠(chǎng)商仍然存在距離。因此中國大陸面板廠(chǎng)商需要繼續 積累技術(shù)和生產(chǎn)經(jīng)驗，提高在高端市場(chǎng)的競爭力，相應提高中國智能手機面板自給率。據預計，到2016年中國大陸智能手機面板自給率將可提升到46.1%。