中美貿易摩擦下，半導體行業(yè)的“?！迸c“機”

２０１９年９月１１日，第三屆“芯動(dòng)北京”中關(guān)村ＩＣ產(chǎn)業(yè)論壇在北京召開(kāi)。ＳＥＭＩ全球副總裁兼中國區總裁居龍表示，美國不可能對中國企業(yè)實(shí)現全面禁運，對于中國半導體行業(yè)的發(fā)展或是機遇。

ＳＥＭＩ全球副總裁兼中國區總裁　居龍

中美貿易戰引起的全球地緣政治的變化是前所未有的，從整個(gè)地緣政治來(lái)看不僅是中美貿易的沖突，更是整個(gè)地緣政治全球戰略視角的一個(gè)重大變革。

從美國的視角來(lái)看，對美國而言每年貿易逆差最大來(lái)源于中國，而中國進(jìn)口是造成美國貿易逆差最大的因素，美國需要減少貿易逆差。

從中國的視角來(lái)看，集成電路產(chǎn)業(yè)是中國最大金額的進(jìn)口項目之一，２０１８年已經(jīng)超過(guò)了３０００億美元，而目前這個(gè)缺口依舊在擴大。然而目前中國企業(yè)僅能滿(mǎn)足我國需求約１３％。

美國ＩＣ企業(yè)統計，從連帶存儲器在內所有的產(chǎn)業(yè)鏈來(lái)看，美國公司的戰略基本上占據全球５０％的地位，其擁有相對領(lǐng)先的優(yōu)勢。

目前，中國ＧＤＰ增速在６％而美國只有２％，按照這種形式延續下去，中美的之間的差異會(huì )不斷拉近，故而對于美國產(chǎn)生了巨大的威脅。從優(yōu)勢方面看，出口在美國，附加值在歐美，順差在中國，逆勢在歐美同時(shí)也包括日本。從芯片行業(yè)的角度來(lái)說(shuō)美國的逆勢最大，所及當我們談及集成電路時(shí)需要分析清楚。

２０１８年３月，３０１調查報告的出臺，其中三起事件與半導體產(chǎn)業(yè)相關(guān)，包括中興事件，晉華事件以及華為事件。從戰略角度思考，美國可能認為中美之間沒(méi)有實(shí)質(zhì)性的利潤和構成點(diǎn)，且認為中國的崛起在戰略上是有威脅的，曾經(jīng)也許有合作共贏(yíng)機會(huì )，現在是戰略上競爭的關(guān)系。

出口管制層面，管制的不僅是產(chǎn)品，還有技術(shù)和人才。新興經(jīng)濟國家以及在開(kāi)發(fā)中國家通常關(guān)稅較低，目前關(guān)稅失衡現象程度已經(jīng)超過(guò)很多新興經(jīng)濟國家的合理范圍。

對于產(chǎn)業(yè)的影響，企業(yè)經(jīng)營(yíng)壓力的增強是短期的。由于關(guān)稅問(wèn)題，海外市場(chǎng)受阻，短期內技術(shù)的發(fā)展會(huì )受到一些阻礙，同時(shí)國際合作受限。人才方面，海歸的人數可能會(huì )大量增加，美企中的華籍員工受限，順勢回國發(fā)展進(jìn)而加速?lài)a(chǎn)化進(jìn)程的步伐。

近期的華為事件來(lái)說(shuō)，其影響對于美國企業(yè)更大。顯而易見(jiàn)的是，對于美國一些大芯片企業(yè)來(lái)說(shuō)，中國市場(chǎng)的比例非常高，如果失去中國市場(chǎng)，對于美企來(lái)說(shuō)影響是巨大的，而受益方卻是歐美、日韓企業(yè)。

２０１９年產(chǎn)業(yè)呈周期性衰退，預計２０２０年開(kāi)始復蘇。美國不可能對中國企業(yè)實(shí)現全面禁運，這對于美國公司的損害是巨大的。我們猜測美國也許會(huì )實(shí)施Ｎ＋１或?。危辈呗?，先進(jìn)產(chǎn)品限制中國而其他產(chǎn)品照常辦事。

貿易摩擦事件對于中國半導體產(chǎn)業(yè)來(lái)說(shuō)，也許是一個(gè)轉機，而國產(chǎn)的設備、材料、工具的發(fā)展在經(jīng)歷一個(gè)長(cháng)期的進(jìn)程后相信一定可以大放異彩。