兆易創(chuàng )新終止收購ISSI，思源電氣或成新買(mǎi)家

　　ISSI(芯成半導體)成立于1993年6月，1995年2月在美國納斯達克上市。2015年7月2日，ISSI在股東大會(huì )上，投票通過(guò)了以武岳峰資本(Uphill Investment)為首的中國資本聯(lián)合體并購芯成的協(xié)議。2015年12月，ISSI被北京矽成私有化收購。

　　2017年3月10日晚間，上市不足一個(gè)月便停牌籌劃重組的兆易創(chuàng )新發(fā)布公告，公司股票將于3月13日復牌。兆易創(chuàng )新擬以17.23元/股的價(jià)格發(fā)行30,021,392股股份及現金支付對價(jià)為174,761.34 萬(wàn)元的方式收購上海承裕、屹唐投資、華創(chuàng )芯原、閃勝創(chuàng )芯、民和志威合計持有的北京矽成100%股權，合計作價(jià)65億元。

　　提出收購要約以來(lái)，此收購案一直未獲審批。歷時(shí)5個(gè)月，兆易創(chuàng )新終于表示終止對ISSI的收購。

　　值得注意的是，武岳峰資本在今年稍早悄然入駐思源電氣，思源電氣8月1日公告稱(chēng)，公司于8月1日收到上海承芯企業(yè)管理合伙企業(yè)(有限合伙)(下稱(chēng)“上海承芯”)的《簡(jiǎn)式權益變動(dòng)報告書(shū)》。上海承芯自今年1月起分別通過(guò)6次在二級市場(chǎng)上買(mǎi)入公司股份，截至7月31日所持公司股份比例達到5%，首次觸及舉牌線(xiàn)。派駐董事顯示武岳峰有序的計劃獲得控制權，為下一步潛在的大規模的資本運作做準備，武岳峰對思源電氣舉牌也證明了這一點(diǎn)，相較于兆易創(chuàng )新的案例，當初武岳峰私有化矽成(ISSI)并且與兆易創(chuàng )新進(jìn)行并購案，武岳峰并未派駐董事進(jìn)入董事會(huì )，顯示兆易創(chuàng )新是武岳峰被動(dòng)投資的案例。而思源電氣有所不同，武岳峰先在市場(chǎng)收購股權(一季報持有3.97%)、而后派駐董事，顯示思源電氣將才是核心的半導體產(chǎn)業(yè)資本運作平臺。

　　據此推測，思源電氣或成ISSI的潛在買(mǎi)家。

　　武岳峰資本

　　創(chuàng )始合伙人：武平、潘建岳、李峰。武岳峰資本成立于2011年，是中國領(lǐng)先的集成電路領(lǐng)域投資基金，積極與政府政府引導基金合作，致力于高科技新興產(chǎn)業(yè)的創(chuàng )業(yè)投資，核心領(lǐng)域覆蓋集成電路、移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)、節能環(huán)保技術(shù)、清潔能源、生物醫藥、文化創(chuàng )意等。

　　上海承芯是2017年1月13日由上海武岳峰集成電路股權投資合伙企業(yè)(有限合伙)(簡(jiǎn)稱(chēng)“武岳峰”)出資15億元占比99.999%、作為有限合伙的企業(yè)。根據思源電氣4月22日發(fā)布的2017年一季度季報顯示，上海承芯以新進(jìn)的機構身份，已經(jīng)持有公司3.97%的股份。

　　以下為兆易創(chuàng )新公告全文：

　　關(guān)于重大資產(chǎn)重組相關(guān)事項暨停牌公告

　　本公司董事會(huì )及全體董事保證本公告內容不存在任何虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏，并對其內容的真實(shí)性、準確性和完整性承擔個(gè)別及連帶責任。

　　2017 年 2 月 13 日， 北京兆易創(chuàng )新科技股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng) “公司 ” )第二屆董事會(huì )第九次會(huì )議審議通過(guò)《關(guān)于公司發(fā)行股份及支付現金購買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易方案的議案》等議案，同意公司以發(fā)行股份及支付現金方式購買(mǎi)標的公司股權并募集配套資金(以下簡(jiǎn)稱(chēng) “本次交易 ” )。 2017 年 2 月 24日，公司第二屆董事會(huì )第十次會(huì )議審議通過(guò)《關(guān)于調整公司發(fā)行股份及支付現金購買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易方案的議案》等議案，因證券市場(chǎng)監管政策調整等因素對公司重大資產(chǎn)重組項下的配套融資事項等予以調整，該等調整不構成重組方案的重大調整。 2017 年 4 月 17 日 ， 公司第二屆董事會(huì )第十二次會(huì )議審議通過(guò)《關(guān)于公司發(fā)行股份及支付現金購買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易方案的議案》、 《關(guān)于<北京兆易創(chuàng )新科技股份有限公司發(fā)行股份及支付現金購買(mǎi)資產(chǎn)并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易報告書(shū)(草案) >及其摘要的議案》 等議案， 因標的公司內部股權調整，公司與交易對方進(jìn)一步協(xié)商，擬調整重大資產(chǎn)重組項下的交易對價(jià)支付方式，并調減配套融資金額，該等調整亦不構成重組方案的重大調整。2017 年 5 月 8 日 ，公司召開(kāi) 2016 年年度股東大會(huì )審議通過(guò)上述相關(guān)議案。 2017年 5 月 22 日，公司收到中國證券監督管理委員 ( 以下簡(jiǎn)稱(chēng) “ 中國證監會(huì )” ) 下發(fā)的《中國證監會(huì )行政許可申請受理通知書(shū)》( 170912 號)，決定對公司行政許可申請予以受理。 2017 年 6 月 9 日，公司收到中國證監會(huì )出具的《中國證監會(huì )行政許可項目審查一次反饋意見(jiàn)通知書(shū)》( 170912 號)，要求公司在 30 個(gè)工作 日內對重大資產(chǎn)重組有關(guān)問(wèn)題作出書(shū)面說(shuō)明和解釋。 由于反饋意見(jiàn)回復涉及的工作量較大，部分事項還需進(jìn)一步核查與落實(shí)，公司經(jīng)過(guò)與各中介機構審慎協(xié)商，于2017 年 7 月 18 日 向中國證監會(huì )提交了《關(guān)于北京兆易創(chuàng )新科技股份有限公司發(fā)行股份及支付現金購買(mǎi)資產(chǎn)申請文件一次反饋意見(jiàn)延期回復的申請》， 申請 自 回復期屆滿(mǎn)之日起延期不超過(guò) 30 個(gè)工作日報送反饋意見(jiàn)書(shū)面回復材料。

　　鑒于在公司審議通過(guò)本次交易方案后，市場(chǎng)情況發(fā)生變化，交易各方認為難以按照本次交易方案繼續推進(jìn)實(shí)施。為充分保障公司全體股東及交易各方利益，經(jīng)交易各方審慎研究，并友好協(xié)商達成一致，決定終止本次交易，并向中國證監會(huì )提交撤回資產(chǎn)重組申請文件。目前，該事項尚未通過(guò)交易各方的內部決策程序審議。

　　為保證公平信息披露，維護廣大投資者的利益，避免公司股價(jià)異常波動(dòng)，根據上海證券交易所的《上海證券交易所股票上市規則》、《上市公司重大資產(chǎn)重組信息披露及停復牌業(yè)務(wù)指引》等有關(guān)規定，經(jīng)向上海證券交易所申請，公司股票自 2017 年 8 月 4 日起停牌。

　　公司鄭重提醒廣大投資者，有關(guān)公司信息以公司在上海證券交易所網(wǎng)站(www.sse.com.cn)和公司指定信息披露媒體《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時(shí)報》、《證券日報》刊登的相關(guān)公告為準。敬請廣大投資者關(guān)注公司后續公告，理性投資，注意投資風(fēng)險。

　　特此公告。

　　北京兆易創(chuàng )新科技股份有限公司董事會(huì )

　　2017 年 8 月 3 日