iSuppli把DRAM市場(chǎng)狀況評級調升至“正面”

　　在DDR3內存供應短缺并導致價(jià)格上漲之際，iSuppli公司日前把DRAM供應商的近期形勢評級調升到了“正面”。

　　自從2008年9月以來(lái)，iSuppli公司一直維持對DRAM市場(chǎng)的“負面”評級，兩周前才調高至“中性”。

　　“DRAM市場(chǎng)近三年來(lái)一直處於供應過(guò)剩狀態(tài)，局面改善令人高興，”iSuppli公司的首席分析師Nam Hyung Kim表示，“供應過(guò)剩對於全球DRAM產(chǎn)業(yè)是一大災難，2008年該產(chǎn)業(yè)營(yíng)業(yè)收入從2006年時(shí)的340億美元下滑到236億美元。”在此期間，DRAM供應商的獲利能力徹底消失，整個(gè)DRAM行業(yè)最近三年合計營(yíng)業(yè)虧損達150億美元。

　　Kim認為：“由于需求增長(cháng)和DDR3供應有限，全球DRAM產(chǎn)業(yè)將持續復蘇到第四季度，并為2010年實(shí)現強勁的年度增長(cháng)創(chuàng )造條件。”

　　與2008年第四季度相比，2009年第一季度DRAM營(yíng)業(yè)收入下挫19.5%。但隨著(zhù)DRAM價(jià)格上漲，第二季度營(yíng)業(yè)收入比第一季度上升了37.5%。預計將保持這種環(huán)比增長(cháng)勢頭，第三和第四季度均增長(cháng)20%以上。

　　下圖所示為iSuppli公司對于各季度全球DARM營(yíng)業(yè)收入增長(cháng)情況的預測。

　　來(lái)源：iSuppli公司，2009年7月

　　Kim本月訪(fǎng)問(wèn)了亞洲，當地DRAM供應商證實(shí)DDR3供應短缺。供應商指出，PC OEM廠(chǎng)商正在迅速從DDR2 DRAM轉向DDR3，因為DDR3性能較強且功耗較低。DDR2近三年來(lái)一直是業(yè)內的標準內存。但供應商的DDR3增產(chǎn)幅度不夠，難以滿(mǎn)足這種新的需求。根據iSuppli公司的初步數據，今年第一季度DDR3僅占總體比特出貨量的8.4%，預計第二季度將升至15%。

　　iSuppli公司預測，由于供應商將難以滿(mǎn)足當前的需求，DDR3緊俏局面將保持到第三季度。DRAM供應商的投資有限，導致其向50納米的過(guò)渡速度放慢。與此同時(shí)，在一線(xiàn)供應商繼續把生產(chǎn)從DDR2轉向DDR3之際，DDR3短缺也將導致DDR2供應趨緊。50納米制程是提高DDR3所必需的技術(shù)。

　　但是，如果DDR2價(jià)格上漲，臺灣供應商可能會(huì )提高產(chǎn)能利用率，從而抑制價(jià)格漲勢。因此，DDR2價(jià)格反彈幅度可能有限，實(shí)際情況取決于臺灣供應商。這將擴大DDR2與DDR3之間的價(jià)格差距。預計今年底或2010年初左右，DDR2與DDR3的價(jià)格將會(huì )重合，因為屆時(shí)DDR3的數量將上升到與DDR2相同的水平。

　　對于DRAM供應商來(lái)說(shuō)，DDR3短缺和市場(chǎng)形勢發(fā)送是好事，但對于PC OEM和其它DRAM買(mǎi)家來(lái)說(shuō)卻是壞消息。

　　“第三季度價(jià)格上漲，而此時(shí)通常是DRAM買(mǎi)家開(kāi)始為假日季節備貨的時(shí)候，”Kim指出，“在筆記本電腦液晶面板供應緊張之際，DRAM價(jià)格上漲將導致PC廠(chǎng)商的利潤率在下半年下降。”